RCF (crédit renouvelable)

Une réserve de crédit que l'entreprise peut tirer, rembourser et retirer à volonté, comme un découvert géant.

Le RCF n'est pas toujours utilisé : il sert de filet de sécurité de liquidité. L'entreprise paie une commission sur la partie non tirée et des intérêts sur la partie tirée. Les agences de notation et les investisseurs le regardent de près, car il montre la capacité à tenir en cas de coup dur.